永豐台灣加權ETF分析介紹(006204，2016年版)
台股代號006204的永豐台灣加權ETF於2011年九月6日成立。資產管理公司是永豐投信，經理人是蔣松原。
永豐台灣加權ETF追蹤的是台灣證券交易所編製的發行量加權股價指數。加權指數納入在台灣全部掛牌上市的普通股，是一個全市場指數。
2016年四月11日，指數共有854支成份股。假如持有全部的成份股，ETF需要買進流動性不佳的小型股，會增加ETF的交易成本。所以這支ETF以採樣的方式追蹤指數。
實務上，該ETF主要持有台股市值前200大的公司股票。前200大的股票約占台股市值的87%。永豐台灣加權ETF這一支ETF，就可以囊括台灣的大型與中型股。
目前ETF資產2.5億台幣(2016二月)。根據台灣證交所2015年每月成交資訊，006204每月成交張數從91張到667張不等，流動性落後0050不少。
永豐台灣加權ETF每年收取0.32%的經理費，與0.035%的保管費。兩者加總形成0.355%的費用(這兩項收費跟0050完全相同)。再加上其它開銷後，形成ETF的年度內扣總開銷(Expense ratio)。如下表:
| | 2011 | 2012 | 2013 | 2014 | 2015 |
| 內扣總開銷 | 0.25% | 0.59% | 0.57% | 0.65% | 0.64% |
2011年，ETF剛成立，該年只運作了四個月，所以內扣費用較低。其它四個完整的年度，費用率在0.57%到0.65%之間。0050則是在0.42%到0.48%之間。006204的內扣費用較高。
永豐台灣加權ETF歷年配息金額如下表:
| | 2012 | 2013 | 2014 | 2015 |
| 每股配息 | 1.21 | 0.9 | 0.72 | 1.55 |
永豐台灣加權ETF過往年度績效與加權股價總報酬指數對比如下表:
| | 2012 | 2013 | 2014 | 2015 |
| ETF績效 | 12.33% | 14.16% | 9.92% | -7.55% |
| 指數績效 | 12.94% | 15.14% | 11.39% | -6.87% |
| ETF落後 | 0.61% | 0.98% | 1.47% | 0.68% |
ETF在2014曾產生近1.5%的績效差距，是明顯落後指數的一年。
總結來說，006204跟0050相比，006204涵蓋範圍較廣，但內扣費用、資產總值與流動性皆落後0050。
回到首頁:請按這裡
初來乍到:請看”如何使用本部落格”
相關文章:
元大寶來台灣50ETF與永豐台灣加權ETF比較分析(0050 vs. 006204)
富邦台灣摩根ETF分析介紹(0057，2016年版)
永豐台灣加權ETF的成長(The Growth of Sinopac TAIEX ETF，006204)
元大台灣卓越50ETF分析介紹(0050，2016年版)
富邦台灣采吉50ETF分析介紹(006208，2016年版)
兆豐台灣藍籌30ETF分析介紹(00690，2017年版)
3 comments:
所以我把006204賣了，換回0050
綠角先生你好。
我有個問題想要請教一下，因我數學不太好想要詢問這樣的算法是否正確...
永豐台灣的內扣費用為0.64%，雖然管理費是以年為單位，但是其實是會隨時間慢慢收取費用的，若我要計算1個月被收取了多少的費用，是不是就是被收取了0.64*0.084 = 0.05376% 的費用呢？
對啊
0.64%是一整年的費用
要算平均一個月多少
那就是0.64%/12
張貼留言