規避補充保費,不要因小失大

民國102年,二代健保即將上路。其中一項重大變革,便是補充保費的設計。六大類收入,包括超過四個月投保金額的獎金、兼職所得、執行業務收入、股利所得、利息所得與租金收入,超過5000元者,都需要繳交2%的補充保費。

(詳細收取方式可見全民健康保險補充保險費計收方式)

其中股利所得需要繳交補充保費一事,自然引起投資大眾的注意。而要如何避繳這2%的保費,也有許多應對之策

第一個方法,是放棄參與除權息。這樣一來,自然沒有股利所得,也就不必繳交補充保費。等配發股息之後,再將股票買回。

但這個做法的缺點,在於難以事先預知市場的走勢。假如在賣出股票到重新買進這段期間,市場上漲,那麼為了避繳補充保費的動作將使投資人錯失這段漲幅。

漲幅要多高就會讓避繳補充保費的動作變得不划算呢?這可以簡單計算得知。譬如該股票的配息率是3%。3%的配息需要繳2%的補充保費,所以補充保費佔該股票投資總金額的萬分之六(3%*2%=0.06%)。

只要離開市場的期間,該股票上漲超過0.06%,賣出股票刻意不參與除權息以避免補充保費,就會變得不划算。(買進與賣出股票也都還要手續費)

但假如賣出股票的期間,市場下挫,那就不僅可以免交補充保費,還可以躲過下跌。一舉兩得。

但問題就是,到底會是偷雞不著,還是摸蛤仔兼洗褲,很難事先預知。

第二個方法,就是不自行投資股票,改透過基金進行投資。

因為補充保費是針對自然人的收入扣取。基金則是法人。法人投資台股所取得的股息不必繳交補充保費。而大多台股基金也都不配息,直接將股息滾入基金資產再行投資。如此一來,似乎就可以免除補充保費的問題。

但投資基金需要成本。

假如該投資人自行投資股市所取得的股利率是3%。那麼這3%的股利再繳交2%的補充保費,對他而言,是萬分之六的負擔。

但假如該投資人改透過基金投資,該基金也投資股利率3%的股票。的確,透過基金投資,3%的股利就進入基金資產,不必再繳交補充保費。但基金投資需要成本,最明顯的一項,就是內扣收取的經理費。

大多股票型基金的經理費是1.5%。這1.5%是對整個投資部位收取。

而補充保費,雖然費用率是2%,但僅針對股利收取。

所以假如這位投資人,為了健保保費,放棄自行投資台股,改以台股基金投資。未必划算。

在股利率3%的假設下,他等於是為了免除萬分之六的健保補充保費負擔,改支付每年至少百分之一點五的費用給基金公司。

同樣的計算也試用於台股ETF。ETF配息與股票一樣,會有補充保費的負擔。但就算加計補充保費的成本後,大多台股ETF與基金相較之下,仍具有明顯的費用優勢。

重點就是,不要為了避免一個新出現的費用負擔,結果卻落入另一個更高負擔的陷阱。


回到首頁:請按這裡

初來乍到:請看”如何使用本部落格

相關文章:
全民健康保險一般保險費---對被保險者的真正負擔(The Real Cost of the Insured of National Health Insurance)

全民健康保險一般保險費---計收方式(General Premium of National Health Insurance)

12 comments:

eujent 提到...

為了情緒上的宣洩,落入另一次不理性的抉擇,更是投資路上最必須預防的事;為了降低補充保費的衝擊,一開始也有配息前賣出,配息後買入的衝動,幸虧一直以來深受綠角的感染,在實際計算"交易成本"的考量下,減少再一次的情緒化投資

shepard.chen 提到...

我想將大部分的資金匯到美國券商來操作美股跟美國ETF會是因應政策的好選擇。
不是非得要在池塘裡釣幾條大魚不可,有機會出海用捕撈的方法,魚會更多更大。

bill 提到...

還有一筆主要費用是交易成本:
包含千分之三的證交稅,買賣各一次的手續費。

光是千分之三的證交稅就比補充保費高好幾倍了。

匿名 提到...

把錢匯出國外投資吧,很多理財書籍都認為少繳交手續費跟稅金,對個人投資是好事情

霹靂狂 提到...

綠角先生,我終於等到您寫類似補充保費的討論文章,我有問題想要請問~

我自己有投資 "寶來台灣加權股價指數基金"
目前我是優惠終身 免手續費(其實是佣金)
然後因為該基金不配息,所以我心中知道其實應該算是追蹤台灣加權股價報酬指數。
我目前採取定期不定額的扣款方式
總投資報酬<-7% 扣款5000
總投資報酬>+7% 扣款3000
總投資報酬介於 -7% ~ +7% 扣款4000
該基金經理費較低 約 0.7% 在節省補充保費的同時,若與豐台灣(006204)比較的話,投資成本哪一個仍是最便宜的呢??

匿名 提到...

0050,006204,采吉50,摩根史丹利台股指數,
全部都是追蹤台股大盤指數,
原本只要鎖定其中一支ETF買就可以
為了規避補充保費,分散買這幾支ETF,
配息就達不到5000元的扣稅門檻
AMD_Hammer

綠角 提到...

霹靂狂先生
我相信你應該有能力算出答案
要不要先自己試試看

綠角 提到...

感謝各位朋友的討論與分享

謝謝Bill提到其它交易成本
把這些納入考量後
賣出再買回 就更難划算了

到美國券商投資
的確就沒有2%補充保費的問題

AMD提到的方法似乎不錯
分開買

匿名 提到...

以一張(1000股)0050配2元現金為例,僅3張0050就超過5000元了?

匿名 提到...

0050歷年平均配息2.21元,
我都是鎖定50元以下買入
配息率約4.42%
兩張0050就已經接近扣稅門檻
(配息約4400)
若是配息優於平均的話,
就可能被扣到補充保費了
所以目標改成006204豐台灣
可惜上次掛35元沒有買到
能不能要求寶來把0050改成
跟0056先前一樣都不配息?

AMD_Hammer

匿名 提到...

有能力賺到錢的人都不願意繳稅,這樣台灣明天會更好嗎,別忘了台灣是我們的母親,共勉之。

匿名 提到...

TO 匿名

在合理合法的範圍裡繳稅有什麼不對?
這是節稅又不是逃稅,政府規定我該繳的都已經繳了,
多繳稅只會讓我認為我不夠珍惜辛苦轉來的金錢。